Big tobacco firms shift €7bn a year through NL to avoid tax: NRC


New research by journalism collective The Investigative Desk and the NRC shows that the world’s four biggest tobacco companies are moving billions of euros through the Netherlands every year to avoid tax.

British American Tobacco, Philip Morris, Japan Tobacco and Imperial Brands use a network of Dutch shell companies to move part of their earnings through the Netherlands. In total, the four firms shift €7bn in royalties, dividends and interest through the Dutch system every year, the NRC said.

‘Six European countries — the UK, Ireland, Belgium, Luxemburg, the Netherlands, and Switzerland – feature prominently in five key tax avoidance methods – shifting dividends; notional (fictitious) interest deduction; profit shifting via intra-firm transactions; royalty payments; and group relief, partly based on internal loans,’ the English summary of the report states.

BAT is already the subject of a court case in the Netherlands for moving €4bn in interest through the Dutch system to avoid tax. The Dutch tax office is demanding BAT pay €1.2bn in taxes dating from the period 2012 to 2016.

The Netherlands is already taking steps to shake off its reputation as a tax haven, and will stop the tax break on royalties next year.

Thank you for donating to

The team would like to thank all the generous readers who have made a donation in recent weeks. Your financial support has helped us to expand our coverage of the coronavirus crisis into the evenings and weekends and make sure you are kept up to date with the latest developments. has been free for 14 years, but without the financial backing of our readers, we would not be able to provide you with fair and accurate news and features about all things Dutch. Your contributions make this possible.

If you have not yet made a donation, but would like to, you can do so via Ideal, credit card or Paypal.

Football news:

Ronaldo was mijn held. Voor kinderen uit Portugal was hij altijd een voorbeeld
Koeman zal niet gestraft worden voor het spreken over VAR na de wedstrijd met Real Madrid. Hij zei dat het systeem werkt tegen Barca
Sommige spelers van de Real Madrid Foundation geloven dat een verandering van coach gunstig zal zijn voor het team (COPE)
We moeten op één knie gaan zitten. Onderwijs is het belangrijkste wat we kunnen doen
Rennes-Franse Krasnodar. De eigenaar (8 keer rijker dan Galitsky) investeerde in zijn woonplaats en na een transfer mislukking creëerde een succesvolle Academie
De DFB wil dat Klopp de coach van Duitsland wordt bij Euro 2024. Lev zal op het WK blijven als hij de halve finales van Euro 2020 haalt
Alaba wil 15 miljoen euro per jaar verdienen. Juventus, PSG en Chelsea zijn geïnteresseerd in hem.De toekomst van Bayern verdediger David Alaba blijft onzeker. Juventus is zeer geïnteresseerd in de diensten van de 28-jarige Oostenrijkse. PSG en Chelsea strijden er ook voor. De clubs praten met agent Pini Zahavi